<form id="s0s2a"></form>

<address id="s0s2a"><listing id="s0s2a"><meter id="s0s2a"></meter></listing></address>

        <em id="s0s2a"></em>

        <form id="s0s2a"></form>

          
          

              您好!歡迎來到北京中金濟國咨詢有限公司!

              報名熱線:187-0127-2306
              主頁 > 最新動態 > 中金觀點>正文

              中小企業選擇商業保理融資的3個真相

              發布時間:2019-07-04 500彩票注册:次

              揭秘中小企業選擇商業保理融資的3個真相,商业保理企业能将中小企业的应收账款转变为现金,加快中小企业的资金周转,为中小企业的发展提供重要保障。本文阐述了商业保理企业为中小企业融资存在的问题及控制对策,以期为商业保理企业为我国中小企业融资提供一些有益的建议。

               

              近几年,随着市场对商业保理行业认知度的提升,越来越多的大型企业进 入商业保理行业。所谓商业保理,是指基于买卖双方的交易关系,卖方将其现在或将来与买方订立的货物或服务贸易合同 所产生的或将要产生的应收账款转让给保理商,并由保理商为买卖双方提供包括贸易融资、商业资信调查与信用评估、应收账款管理、账款催收和坏账担保等内容的综合性贸易金融服务。本文着重从商业保理企业为中小企业提供融资服务这一方面去阐述。

               

              01

              商業保理運行模式

               

              目前我國商業保理通常有兩種運行模式,一種是由賣方發起的保理,其目的是對資金來源加以掌控。而這種保理模式控制流程與銀行保理一定相似性,盡管保理商會對賣方信息進行核定,但卻不能充分確保每個買方均有支付意願及能力,據此,爲消除個別買方存在的不確定性,保理商就必須從其他買方回款中來確保賬款自償性,以平衡或抵消個別買方的損失。

               

              第二種模式則是由買方發起的保理,這種保理模式在銀行十分常見,很多銀行稱之爲“反向保理”,這種模式比較容易控制銀行貸款的風險,不僅滿足了中小企業短期資金的需求,增強了中小企業的生産穩定性和品質保證,而且有利于整個供應鏈的持續高效運作和價格競爭力。

               

              02

              中小企業融資中選擇商業保理企業的影響因素

               

              1.應收賬款不符合銀行保理要求

               

              银行保理是一项集贸易融资、商业资信调查、应收账款管理及信用风险担保于一体的新兴综合性金融服务,但在实际操作中,银行保理更侧重于融资。因此银行在办理业务时会严格考查卖家的资信情况,这就需要卖家有足够的抵押支持,还要占用其在银行的授信额度, 所以银行保理更适用于有足够抵押和风险承受能力的大型企业,中小商贸企业通常达不到银行的标准。

               

              商业保理机构则更注重提供调查、 催收、管理、结算、融资、担保等一系 列综合服务。商业保理更专注于某个行业或领域,提供更有针对性的服务;更看重应收账款质量、买家信誉、货物质量等,而非卖家资质,真正做到无抵押和坏账风险的完全转移。因此,如果企业通过商业保理的形式把债权转嫁给保理公司,就可以实现对账款的盘活,提高其现金流的使用效率。

               

              2.企業規模小,缺乏充足的擔保資源

               

              中小企业由于自身规模小、经营不稳定等因素缺乏担保机构为其担保。比如食品加工、农副产品、畜牧相关产业等中小型企业,均属于依靠劳动力进行运作的劳动密集型企业,这种类型的企业有一个共同的特点就是不稳定,它的利润受市场渠道和自然环境的影响, 经营具有极大的风险性,且这些中小企业主要依靠劳动力运作,所需要的就业人员众多,但对科学技术的含量要求相对较低,从而使得产品的附加值变低。这类企业在生产中存在一个季节性的问题,从而使得生产周期变长。结合以上种种特点,这些投资成本高而资金回收和周转速度低的企业,大多都不在股票、证券等金融机构的服务范围,同时由于担保机构制度不完善,虽然有些地方已经建立了一些担保机构,但是对于中小企业的这些特点和劣势也无法给出相应的担保措施,导致中小企业的融资困难。


              揭秘中小企業選擇商業保理融資的3個真相

               

              3.企業缺乏可抵押的資産

               

              中小企業融資困難的原因除了生産環節上的內部原因之外,還存在著許多外部原因,由于中小企業主要依靠勞動力密集型企業爲主,該類企業均有一個特點就是配套設施不足。換言之,企業用來做擔保抵押的資産不足。目前金融機構爲了降低自身的營業風險,面對中小企業的貸款需求時大部分都是需要企業以固定的企業資産作爲融資抵押,而大多數的中小企業恰恰不符合這一條件。正是由于配套設施不足,使得中小企業普遍缺乏相關的擔保,導致中小企業的信用等級較低,但是相關擔保機構的制度規定,只有信用等級達到A級信用標准才能進行融資擔保,而大多數中小企業的信用等級都達不到A級標准,形成了中小企業與擔保機構的一個最主要的理念矛盾。

               

              評定信用等級的方法也與中小企業的經營方式有所沖突,金融機構評定信用等級需要穩定的經營方式,而以農業生産爲主的中小企業正好在這個制度之外,所以在信用評級上也存在許多問題。

               

              從以上幾點可以看出,中小企業規模小,貸款額度小,對銀行來說盈利也小,無法給銀行帶來可觀的回報。同時,中小企業比較零散,個體情況千差萬別,行業分布、地域分布複雜,銀行爲其服務很難有規模效應。商業保理企業的誕生剛好可以填補這個空白,可以解決中小企業的融資困境。

               

              03

              商業保理企業服務中小企業融資存在的問題

               

              1.財務管理不健全

               

              許多中小企業受其規模影響,企業組織架構不合理,人員配置不健全,財務管理不規範。一些常見的問題有,財務與出納崗位不分離,許多中小企業由于規模限,一人多崗,付款等所有環節均由一人操作,企業印章及網銀盾均由財務一人保管;財務人員專業能力不足以勝任崗位要求,企業財務賬目混亂,如需要了解企業的財務狀況需要花很大精力去整理財務資料。一些中小企業經營者爲了避稅,要求客戶將公司貨款全部打入其個人賬戶,也給財務管理工作造成一定的困難。

               

              中小企業財務管理不健全,會産生很多隱患。比如財務付款崗位不分離,公司資金很容易被惡意轉移;財務人員專業能力不足以勝任崗位要求,制作的財務報表亂,給商業保理企業盡調和了解企業真實狀況帶來不少麻煩;企業許多收款被導入到企業經營者私人賬戶,對商業保理企業來說存在不合規風險和無法控制回款風險。

               

              2.經營不規範

               

              許多中小企業缺乏專業的工作人員,以至經營過程中很多事情規範性不足。比如沒有專門的法務崗位,其對外經營許多沒有簽訂正式合同,有些簽了合同的,也存在很多不規範之處。有些特殊行業,需要取得政府許可,或行業准入。一些中小企業沒有意識到這些問題,和商業保理企業合作,就會存在轉讓資産不合法的問題。總之,由于中小企業自身經營過程中的一些不規範,可能會直接導致轉讓的應收賬款不合法。

               

              3.應收賬款分散,核算工作量大

               

              中小企業應收賬款的主要特征是:小額,多筆,客戶數量大。例如,一些房屋租賃企業,應收賬款非常分散,租客大多爲個人,且單筆租金並不高,租客退租現象普遍,今日過來融資,幾個月後租客退租,這筆應收賬款融資就結束了,新的租客住進來,又産生了一筆新的應收賬款,這給商業保理企業日常核算和管理帶來很大挑戰。

               

              4.公司資金易被挪用

               

              大部分中小企業都無可以抵押的固定資産或動産。且公司資金又很容易被經營者或實際控制人挪用。一旦企業發生違約,無法向中小企業追償。

               

              04

              商業保理爲中小企業融資對策分析

               

              1.規範中小企業的財務管理

               

              商業保理企業爲控制和中小企業的合作風險,在與中小企業合作的過程中,應達成相關協議,要求中小企業財務規範化。與中小企業簽訂銀企互聯協議,將中小企業銀行賬戶與保理公司銀行賬戶互聯,商業保理公司可以通過網銀實時監控中小企業的資金流動。

               

              商業保理公司內部設有專門的財務專業人員,對中小企業財務數據進行分析。商業保理要求融資的應收賬款全部回流到公司賬戶,不得打入個人賬戶。

               

              2.規範中小企業經營

               

              就中小企業經營不規範問題,商業保理公司內部專業人士可以對中小企業進行規範化培訓;對中小企業的不合規合同,重新梳理,制定合法合規的合同。一方面規範中小企業的經營,一方面使保理資産合法化。對一些中小企業未取得政府許可,或行業准入,商業保理企業幫助或提醒中小企業合法經營。

               

              3.開發智能應收賬款管理系統

               

              對中小企業應收賬款分散、核算量很大等問題。靠傳統的人力去核算,成本高,效率低,且極易出錯。近幾年,互聯網技術興起,商業保理企業可以通過開發專門的應收賬款管理系統,把中小企業申請授信、盡調、資料審核、放款、款項回收、利息核算、手續費核算及尾款清分等全部放到互聯網線上執行。全程實現自動化,減少人工核算。

               

              4.提供個人擔保或抵押

               

              由于中小企業規模小,輕資産,高度靈活性,且公司資金易被經營者或實際控制人挪用。商業保理公司對其控制有限,爲了更好地合理控制風險,應要求實際控制人或經營者提供無限連帶責任擔保或個人名下固定資産抵押,以達到更好地保護保理資産安全。

               

              5.爲保理資産購買保險

               

              目前国内一些保险公司已推出关于应收账款方面的保险,商业保理公司为更好地规避坏账风险,可以和相应的保险机构洽谈购买保险事宜。国内一些地方政府也出台了相关规定,鼓励保理公司投保。例如上海市浦东新区人民政府浦府【2015】152 号文,规定「为增强商业保理重点企业风险控制能力,支持商业保理重点企业购买适用的责任保险、信用保险等产品。对其支付给保险公司的最终保费给予最高不超过50%的补贴」。

               

              6.政府激勵商業保理企業爲中小企業融資

               

              中小企業在我國經濟中占有很大比重,發展前景事關國家總體經濟發展趨勢,中小企業發展好了,會爲國家經濟做出巨大貢獻。目前爲中小企業融資的商業保理企業也是少數,希望政府能夠出台更多激勵措施,鼓勵商業保理企業爲中小企業提供融資等一系列金融服務,對于在爲中小企業融資中具有重大貢獻的,每年給予一定補助,激勵商業保理企業更好地爲中小企業服務,爲中小企業提供更好的發展支持,解決中小企業的融資難、融資貴問題。

               

              商業保理爲大量中小企業提供保理服務,填補了市場一大空白,爲中小企業發展增添了巨大動力,爲社會發展做出了巨大貢獻。未來,商業保理企業會以更多的業務創新模式,爲中小企業提供更好、更優質、更便利、更低成本的服務。同時,爲規範中小企業經營,商業保理企業應采取一些必要措施保護資産安全,中小企業自己也要通過與商業保理企業合作,規範經營,只有通過不斷的創新和改進,企業才能順應社會潮流發展,解決內部因素與外部因素産生的諸多問題,才能實現各方面利益的最大化。

              來源:愛保理,原文標題:《揭秘中小企業選擇商業保理融資的3個真相》